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在金融业的发展中，科技始终是其发展的重要推动力。从在线支付到余额宝，再由余额宝到P2P，金融科技在潜移默化中影响人们的理财方式甚至是生活方式。

而在大数据和人工智能等技术加持下，此类趋势已愈加明显。在这波新的金融科技浪潮中，一个新名字逐渐崭露头角——智能投顾。

回顾2016年，智能投顾概念已受到各平台青睐，创业公司、第三方理财平台、传统金融机构都推出了相关业务，智能投顾俨然成为金融科技的新风口。而风口之下，争议重重，这一年来对于智能投顾的讨论和质疑声同样不绝于耳。

究竟何为智能投顾，它在美中两国之间发生了哪些方法论上的嬗变，它真的能代表投资的未来吗？

智能投顾不是黑科技

根据美国金融业管理局（FINRA）的官方定义，智能投顾，是指具有人工智能的计算机程序系统根据客户自身的理财需求，通过算法和产品搭建数据模型，来完成传统上由人工提供的理财顾问服务。

简言之，即人工智能+投资顾问——前者关乎技术，后者则是业务。

这并非是一个新鲜概念。早在2008年，第一家主打智能投顾的公司便在美国出现。目前全球已涌现出如Wealthfront、Betterment、Personal Capita等数家知名的智能投顾平台。

以2008年成立的Betterment为例，用户需在最开始设定其投资目标和投资期限等要素，此后获得投资组合建议，最后存入金额完成投资。概言之，它主要的业务模式就是为具有不同风险偏好的用户进行分散化投资组合的推荐和管理。